L’indicatore sul quale ci concentriamo quest’oggi prende il nome di Ichimoku Kinko Hyo, ed è - com’è facile captare dal nome stesso - di provenienza asiatica, e per la precisione giapponese. Esso prende il nome dall’omonimo giornalista nipponico che lo ha ideato, e, come vedremo, sa rivelarsi molto utile nell’ambito dell’Analisi Tecnica.

Esso, infatti, permette all’investitore di conoscere in quale direzione il mercato si sta muovendo, i suoi punti di entrata e di uscita. Esso, infatti, viene utilizzato per determinare il trend di mercato, i livelli di supporto e resistenza e per generare segnali di acquisto e vendita.

Al suo interno individuiamo i 4 intervalli di tempo differenti e 5 differenti linee, rappresentate ciascun dal proprio colore che noi abbiamo evidenziato nel nome. Vediamole di seguito:

• Tenkan-sen: esso individua il prezzo medio per il primo periodo temporale, definito come la somma del massimo e del minimo per questo periodo temporale diviso due. Dato da Prezzo medio (Massimo + Minimo) / 2, tale indice lancia un segnale d’acquisto quando la linea Tenkan-sen interseca Kijun-sen dal basso all’alto;
• Kijun-sen: individua il valore medio del prezzo per il secondo periodo temporale (valore standard 26). È un parametro di fluttuazione, i prezzi sono crescenti se sono superiori al Kijun-sen. Quando il prezzo supera questa linea i movimenti nel trend sono in grado di ‘predire’ i movimenti futuri del mercato;
• Senkou Span A / Up Kumo: questa interlinea rappresenta la metà tra le due linee precedenti Tenkan-sen e Kijun-sen;
• Senkou Span B / Down Kumo: viene qui posto in evidenza il valore medio del prezzo per il terzo periodo (valore standard 52), spostata in avanti per la lunghezza del secondo periodo;
• Chinkou Span: basata sulle barre di chiusura corrente, spostate indietro per il periodo uguale al secondo intervallo temporale.

di Matteo Aldamonte

Indici di Analisi Tecnica: l’Ichimoku Kinko Hyo è un articolo di Ciak! Trading

Una vera e propria comodità, non è vero? Certo, peccato che questa comunque necessiti dell’aiuto (e del monitoraggio) da parte dell’uomo, il quale deve comunque controllare periodicamente il ‘fare’ del software, per bloccare eventuali movimenti sconsiderati, o comunque contrari alla propria strategia di base.

L’aiuto dei programmi di gestione automatica del Trading, tuttavia, sono in grado di dare il loro contributo solamente in determinate situazioni. O meglio: solamente in una situazione. Quella del breve periodo, con operazioni che si aprono e si chiudono nel giro di poco tempo (in base anche allo stop loss).

Perchè? La motivazione è abbastanza semplice: è impossibile lasciar agire un software automatico nel lungo periodo, poichè i parametri impostati in principio diventeranno sicuramente inesatti e inadeguati, se paragonati alle variazioni continue del mercato.

Ecco perchè si parlava, in precedenza, della necessità di monitorare continuamente il programma. La strategia, quindi, varia, poichè il Trader passa da una gestione quasi esclusivamente automatica, ad una strategia semi-automatica, dove alcune operazioni passano necessariamente per le sue mani, per la sua testa, per gli inevitabili fattori psicologici che operano una forte influenza nel campo della finanza.

Ed è proprio su questi che è necessario ‘battere’, invece di tentare di affidarsi totalmente all’autonomia di un software che, per quanto possa essere d’aiuto, mai potrà leggere con intelligenza e prontezza le variazioni del mercato.

di Matteo Aldamonte

Trading automatico: no nel lungo periodo è un articolo di Ciak! Trading

E’ ovvio il richiamo al celebre ed universale ‘collega’ Facebook, ma la natura del prodotto sarà sicuramente più settoriale, e delimitata alla nicchia del Trading.

OpenBook permetterà, in linea di massima, di visualizzare, condividere e persino tracciare in tempo reale le attività dei trader prescelti, oltre che di di interagire, abbattendo le barriere tra gli operatori, accelerando la condivisione delle informazioni e riducendo i tempi di apprendimento per gli utenti che desiderano acquisire esperienza di trading online.

“Sin dagli inizi l’obiettivo di eToro è stato permettere a chiunque di accedere al sistema di trading finanziario online; OpenBook fa esattamente questo – commenta Jonathan Assia, amministratore delegato di eToro – Vogliamo che i nostri trader possano trasformare un’attività individuale come il forex in un’attività in cui la collaborazione è importante, per assicurarsi una posizione migliore. Con OpenBook di eToro chiunque sia interessato ai mercati finanziari e alle loro dinamiche potrà assistere alle negoziazioni in tempo reale osservando le mosse degli esperti”.

Il confronto è l’arma in più di questo Social Network: infatti anche i nuovi arrivi del mercato potranno confrontarsi con i trader più esperti, mentre chi non è più alle prime armi può beneficiare del sistema rivestendo il ruolo degli esperti.

Inoltre, eToro rende trasparenti tutte le negoziazioni e quindi ogni utente può scegliere quale trader seguire, sulla base delle somiglianze nei reciproci profili e dello stile di trading.

di Matteo Aldamonte

Nasce OpenBook, il nuovo Social Trading è un articolo di Ciak! Trading

Com’è noto, una delle valutazioni importanti che il Trader deve compiere, è legata al momento in cui aprire determinate posizioni finanziarie, ma anche al momento in cui chiudere le stesse. E’ la chiusura, infatti, che determina la ‘fine’ di un ciclo su quel determinato mercato per un dato periodo di tempo, e che porta, quindi, ad eventuali guadagni o perdite.

Può capitare - e nemmeno troppo raramente - di uscire anticipatamente dal mercato. Perchè? La psicologia ha un ruolo fondamentale in questo caso: spesso si chiude con anticipo una posizione per timore di perdere del denaro, oppure per arrestare una striscia negativa già consolidata.

Ma la psicologia gioca un ruolo fondamentale anche nelle valutazioni dei periodi in cui si opera sul mercato. Nel complesso, un lasso di tempo ideale per fare bilanci è individuabile di mese in mese: valutare l’andamento di una strategia di settimana in settimana rappresenta un’attività troppo stressante, oltre che poco corretta, perchè incapace di dare una visione complessiva del lavoro svolto.

Operiamo, quindi, di mese in mese. Ma questo non basta: ogni nuovo mese è importante resettare, in qualche modo, i risultati del mese precedente. Questo perchè, a livello psicologico, se si è avuta una perdita nel periodo appena chiuso, portarsela dietro non farà bene alla strategia successiva. Idem in caso di guadagno: perché rischiare la possibilità di perdere il denaro guadagnato e perdere la sicurezza acquisita?

Nel complesso, come detto, una chiusura anticipata dal mercato può aiutare a mettere fine ad una serie negativa. Con l’obiettivo, ovviamente, di arrestare eventuali perdite, oppure di ottimizzare il guadagno in previsione di un’inversione del trend di mercato.

di Matteo Aldamonte

Trading: valutazioni, psicologia e uscita anticipata dal mercato è un articolo di Ciak! Trading

Detto questo, è bene concentrarsi, oggi, su come va utilizzato attivamente il connubio tra Crossover e medie mobili. In primis, torniamo a ridefinire quello che è il Crossover: si tratta, come detto in precedenza, dell’incontro di due medie mobili, la cui particolarità è quella di avere due periodi differenti. Una, infatti, risulterà più veloce (ad esempio a 20 periodi),  ed un’altra, invece, sarà più lenta (50 periodi).

Il modo di leggere i segnali lanciati da questo incrocio è soggetto a numerose varianti, in base alla strategia che il Trader preferisce adottare.

Ad esempio, per una strategia di Trading più prudente possiamo attendere che la media mobile a 20 giorni sia a metà di quella a 50 giorni. Ma perchè questo possa avvenire, è assolutamente fondamentalmente un crossover a due SMA, non a tre SMA.

In altri casi, invece, possiamo aprire delle posizioni quando la media mobile SMA attraversa quella a 20 periodi, per poi replicare ancora quando la media a 20 periodi è a metà di quella a 50 periodi. Ma non solo: potremmo anche acquistare, senza sbagliare, quando la media veloce si trova ad un terzo di quella lenta.

In tutti i casi, comunque, il Crossover lancerà dei messaggi abbastanza affidabili, e semplici da leggere anche per un occhio meno esperto nel campo della finanza. Bisogna, in definitiva, essere pazienti ed attendere il momento giusto, per evitare il rischio di non aprire posizioni corrette.

di Matteo Aldamonte

Crossover nelle medie mobili, come usarlo è un articolo di Ciak! Trading

Una delle strade più ‘battute’, è sicuramente quella che conduce alle famose Medie Mobili. Vediamone una breve definizione:

Prendendo in considerazione un dato periodo temporale, pertanto, andranno sommati i prezzi di quei dati giorni, e la somma andrà poi divisa per il totale degli stessi. La Media diverrà Mobile dal momento in cui il primo prezzo verrà sottratto, ed al totale rimanente si andrà ad aggiungere l’importo del prezzo successivo al decimo giorno.

Oggi ci occupiamo del rapporto delle Medie Mobili con quello che viene definito ‘Crossover‘. Esso si verifica una media mobile più veloce, ovvero pari ad un periodo più breve, attraversa una media mobile più lenta, ovvero corrispondente ad un periodo di tempo più lungo.

L’istante in cui tali Medie prendono ad incrociarsi, è da analizzare: può verificarsi un incrocio a rialzo, oppure al ribasso. Ovviamente, a seconda del caso parleremo di incrocio rialzista, piuttosto che ribassista.

Un esempio concreto? Prendiamo due Medie Mobili a giorni differenti: 50 e 200. Certo, si parla di valori a lunghissimo termine, ma questo può aiutarci a rendere l’idea. Se la Media a 200 periodi è in rialzo, essa rappresenta un movimento forte del mercato, che, nel momento d’incrocio con la linea a 50 periodi - ed ecco il Crossover - lancerà un messaggio d’acquisto abbastanza affidabile.

Ovviamente il rapporto, soprattutto per chi Trading a breve periodo, può essere ridotto ed i giorni delle Medie possono divenire molti di meno. Tutto è legato, ovviamente, al modo in cui l’investitore intende operare, e soprattutto se si attende risultati più nell’immediato.

di Matteo Aldamonte

Trading, medie mobili e crossover è un articolo di Ciak! Trading

Tra questi troviamo l’ATR, sigla di Average True Range. Sviluppato dall’economista Welles Wider, l’ATR si pone l’obiettivo di misurare la volatilità del mercato. Esso non fornisce una indicazione della direzione dei prezzi o la durata, ma semplicemente il grado del movimento dei prezzi o volatilità.

L’Average True Range è, quindi, un indicatore molto utile nei mercati dove sono presenti molti gap, come le azioni o le commodity. Inoltre, esso si basa sui tre principi fondamentali della volatilità: essa è ciclica, persiste da un giorno al successivo e tende a ritornare verso valori medi.

L’indice ATR, da par suo, si basa sul True Range, ovvero sul più grande dei seguenti valori:

• la differenza tra il massimo e il minimo corrente;
• il valore assoluto tra il massimo corrente meno e la chiusura del periodo precedente;
• il valore assoluto tra il minimo corrente e la chiusura del periodo precedente;

Meno utile è l’indicatore, invece, in mercati come il Forex, aperti per 24h su 24h: infatti qui esso non si adatta bene per lo scopo per cui è stato ideato, ovvero cogliere la volatilità, prendendo in considerazione i movimenti dei prezzi discontinui come aperture superiori alle chiusure o inferiori alla chiusura e dei relativi punti di massimo e minimo.

Per quanto riguarda il funzionamento, è abbastanza semplice: un valore alto dell’indicatore indica un movimento più veloce dei prezzi, elevata volatilità, un valore basso indica bassa volatilità, fase laterale di trading range. Lo scopo dell’ATR, quindi, è cogliere la reale volatilità di un mercato in un determinato periodo.

di Matteo Aldamonte

Indici di Analisi Tecnica: l’ATR è un articolo di Ciak! Trading

Oggi ci occupiamo del cosiddetto AC, sigla dell’indice Accelerator – Decelerator, costruito da Bill Williams, con lo scopo di misurare l’accelerazione e la decelerazione dell’attuale forza di un movimento dei prezzi. Esso si basa su un funzionamento abbastanza semplice, sia da comprendere che da applicare.

Quando, infatti, il valore AC della barra corrente è più grande del precedente valore della barra, l’istogramma è colorato di verde, viceversa quando il valore corrente AC è minore del precedente valore, la barra dell’istogramma è colorata di rosso.

Secondo lo stesso inventore, questo indice è in grado di predire in maniera precisa, e con anticipo, l’inversione dei prezzi. E questo sarebbe captabile dalla variazione di colore dell’istogramma. Quindi, in definitiva, bisognerebbe comprare quando la linea dell’istogramma passa da rossa a verde, e vendere quando passa da verde a rossa, ed ovviamente evitare le situazioni inverse.

Si registrano segnali più accurati per comprare, inoltre, quando AC passa da negativo a positivo, cioè si colloca sulla linea dello zero ed è di colore verde, anche se ci sono già altre barre sotto la linea dello zero di colore verde. E viceversa quando passa sotto la linea dello zero ed è rosso, abbiamo più probabilità che il segnale sia corretto. Tutto ciò, sempre nell’ottica dell’anticipazione dei prezzi, sulla quale tale indice di basa.

L’Accelerator/Decelator, in conclusione, risponde alla seguente applicazione in fatto di formule:

Metodo di calcolo:
AC = AO – SMA(AO, 5)

Dove AO sta per awesome oscillator che è uguale SMA ( Prezzo medio, 5) – SMA ( prezzo medio, 34)

di Matteo Aldamonte

Indici di Analisi Tecnica: Accelerator/Decelerator è un articolo di Ciak! Trading

Non è un periodo facile, insomma, per i Trader e per gli investitori. Tutti vanno a caccia dell’investimento giusto, della soluzione anti-crisi che sappia garantire comunque le dovute entrate ed a limitare al minimo le mosse errate e, pertanto, le perdite di denaro.

I consigli ‘ideali’ - o comunque le opinioni più attendibili del momento - sono state riportate su Il Sole24Ore odierno, dove hanno parlato Marc Faber e Jim Rogers. Per chi non li conoscesse, stiamo parlando di due veri e propri ‘guru’ dei mercati finanziari. Due Trader più che affermati, in parole povere, e le cui opinioni peseranno sicuramente di più rispetto a qualsiasi altro investitore.

Entrambi sono concordi su un dato molto importante: il mercato azionario, ad oggi, rappresenta un investimento ad alto rischio, e destinato solamente a coloro i quali operano attualmente nel breve periodo, con uso di stretti stop loss. Ma loro, Marc Faber e Jim Rogers, stanno operando in modo sostanzialmente diverso.

“Io adesso sono short sull’equity e buy sulle commodity agricole”, commenta il primo Trader. “Nel brevissimo periodo – prosegue il guru – le Borse sono in una situazione di ipervenduto. Ma se l’orizzonte dell’analisi si amplia, l’oversold non è più confermato. Nella situazione attuale fare previsioni è comunque difficile”.

“L’S&P500, a fine luglio, potrebbe essere sopra al massimo di fine aprile a quota 1219. Ma è solo un’ipotesi che può non verificarsi. Anche in condizioni di ipervenduto il crash dei listini è dietro l’angolo”, conclude Faber.

“Io sono short sui listini – dice al telefono al sole24ore.com, invece, il collega Jim Rogers – e long sulle commodity. Credo che, nel lungo periodo, queste si avvantaggeranno di più delle ripresa economica. In particolare, in questo momento, guardo alle commodity agricole”.

E l’oro? Non è troppo caro? “Dal 1999 è cresciuto meno rispetto agli anni ’70, quando le sue quotazioni aumentarono di oltre 20 volte”, commenta Faber, il quale ricorda come l’offerta di moneta sia recentemente crollata “tanto che questo assicurerà ulteriori stimoli fiscali e misure di quantitative easing: in uno scenario di ulteriore monetizzazione l’oro potrà fare meglio delle azioni”.

di Matteo Aldamonte

Trading anti-crisi: oro e commodity agricole per i grandi di Wall Street è un articolo di Ciak! Trading

Oggi la lente d’ingrandimento si focalizza sull’indice Envelopes, il quale si costituisce principalmente di due medie mobili, posizionate l’una sopra l’altra. La prima, denominata ‘banda superiore‘ è data da:

media mobile semplice (chiusura, N) * [1 + K/1000]

La seconda, invece, detta ‘banda inferiore‘, è il risultato di:

La banda inferiore è uguale a = media mobile semplice (Chiusura, N) * [1 - K/1000]

In tali ‘formule’, N indica il numero di periodi presi in considerazione modificabili e adattabili secondo le esigenze e il time frame almeno sulla piattaforma meta trader, mentre K è lo scostamento dalla media, con l’entità di tale valore che deriva dalla volatilità del mercato: più è alta e più K richiede un valore superiore per meglio adattarsi al movimento dei prezzi del mercato che si vuole analizzare.

Parliamo, come detto, dell’Envelopes, o anche ‘involucro’ nella traduzione letterale. Lo scopo di questo oscillatore è definire e racchiudere il movimento dei prezzi, per sfruttare le oscillazioni che si generano da una banda superiore a quella inferiore e viceversa. In base a queste, vengono generati segnali di acquisto quando siamo in prossimità della banda inferiore e di vendita quando siamo in prossimità della banda superiore.

Tutto ciò vale, naturalmente, solamente se le bande stesse iniziano a cedere confermando l’inversione. Nel caso contrario potremmo avere continuazione del trend, il quale sarà sempre racchiuso da queste medie mobili, ma avremo un movimento dei prezzi che seguono se al rialzo la banda superiore e se al ribasso la banda inferiore.

di Matteo Aldamonte

Indici di Analisi Tecnica: l’Envelopes è un articolo di Ciak! Trading